互聯(lián)網(wǎng)背景下產(chǎn)業(yè)鏈金融業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估研究——以Y公司為例.pdf

1、國(guó)務(wù)院“十三五”規(guī)劃明確提出金融機(jī)構(gòu)要?jiǎng)?chuàng)新金融產(chǎn)品和服務(wù),改善社會(huì)融資結(jié)構(gòu),為實(shí)體經(jīng)濟(jì)供給側(cè)改革提供資金支持和服務(wù)。傳統(tǒng)的金融機(jī)構(gòu)由于利率市場(chǎng)化政策的推進(jìn),需要尋找新的利潤(rùn)增長(zhǎng)點(diǎn),同時(shí)需要?jiǎng)?chuàng)新金融產(chǎn)品提升金融服務(wù)水平。產(chǎn)業(yè)鏈核心企業(yè)受限于自身的資金實(shí)力對(duì)其上下游企業(yè)的支持有限,同時(shí)核心企業(yè)也面臨規(guī)模擴(kuò)張和提高資金運(yùn)營(yíng)效率的需求。產(chǎn)業(yè)鏈上下游中小企業(yè)往往償債能力較弱,傳統(tǒng)銀行授信標(biāo)準(zhǔn)下融資難、融資成本高。產(chǎn)業(yè)鏈金融不再以單一授信主體的財(cái)務(wù)

2、和信用狀況作為發(fā)放貸款的唯一標(biāo)準(zhǔn),而是以產(chǎn)業(yè)鏈條上多參與主體為授信對(duì)象,解決了傳統(tǒng)信貸業(yè)務(wù)信息不對(duì)稱(chēng)導(dǎo)致的融資成本高、風(fēng)險(xiǎn)難以識(shí)別的問(wèn)題。因此產(chǎn)業(yè)鏈金融作為近年來(lái)金融體系重要的金融創(chuàng)新之一,受到了金融機(jī)構(gòu)和企業(yè)越來(lái)越多的關(guān)注和認(rèn)可。
　　同時(shí),國(guó)務(wù)院印發(fā)《關(guān)于積極推進(jìn)“互聯(lián)網(wǎng)+”行動(dòng)的指導(dǎo)意見(jiàn)》,鼓勵(lì)將互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的創(chuàng)新與經(jīng)濟(jì)社會(huì)各領(lǐng)域進(jìn)行深度融合,大數(shù)據(jù)、云計(jì)算等技術(shù)的蓬勃發(fā)展也促進(jìn)了互聯(lián)網(wǎng)在金融領(lǐng)域的應(yīng)用,特別是隨著金融市場(chǎng)的逐

3、步開(kāi)放,越來(lái)越多的金融業(yè)務(wù)開(kāi)始轉(zhuǎn)向網(wǎng)絡(luò)化、移動(dòng)化、互聯(lián)化,產(chǎn)業(yè)鏈金融業(yè)務(wù)的參與主體更加多樣化,各種創(chuàng)新型的金融產(chǎn)品和服務(wù)模式層出不窮。然而由于互聯(lián)網(wǎng)的開(kāi)放性,加上缺乏政府有效監(jiān)管、準(zhǔn)入門(mén)檻低、參與主體數(shù)量眾多,在互聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)鏈金融業(yè)務(wù)上形成一個(gè)復(fù)雜的風(fēng)險(xiǎn)系統(tǒng),鏈條上一個(gè)風(fēng)險(xiǎn)因素的觸發(fā)都會(huì)誘發(fā)產(chǎn)業(yè)鏈的整體風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生,一旦產(chǎn)業(yè)鏈金融業(yè)務(wù)發(fā)生較大的連鎖性風(fēng)險(xiǎn),對(duì)傳統(tǒng)金融產(chǎn)業(yè)乃至實(shí)體經(jīng)濟(jì)都會(huì)產(chǎn)生巨大的破壞性,這就對(duì)金融機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)管理模式和管理方法

4、提出了更高的要求。
　　從目前來(lái)看,針對(duì)互聯(lián)網(wǎng)背景下產(chǎn)業(yè)鏈金融業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別與評(píng)估方法的研究相對(duì)較少,相關(guān)研究工作往往圍繞產(chǎn)業(yè)鏈金融特定參與主體或發(fā)展模式展開(kāi),因此,對(duì)互聯(lián)網(wǎng)背景下產(chǎn)業(yè)鏈金融業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)因素進(jìn)行有效篩選和測(cè)度,更精確地定義互聯(lián)網(wǎng)背景下產(chǎn)業(yè)鏈金融業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估模型并構(gòu)建合適的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)體系是時(shí)代所需和現(xiàn)實(shí)需要。
　　基于以上背景,本文以互聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)鏈金融業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估為研究對(duì)象,結(jié)合目前互聯(lián)網(wǎng)背景下產(chǎn)業(yè)鏈金融業(yè)務(wù)

5、風(fēng)險(xiǎn)的主要來(lái)源因素和特征,通過(guò)對(duì)其風(fēng)險(xiǎn)特點(diǎn)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)關(guān)鍵指標(biāo)的篩選,采用文獻(xiàn)研究法和實(shí)證研究法,創(chuàng)新性的將AHP層次分析法和模糊數(shù)學(xué)法進(jìn)行交叉運(yùn)用,將模糊層次分析法應(yīng)用于互聯(lián)網(wǎng)背景下產(chǎn)業(yè)鏈金融業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估體系研究中,同時(shí)運(yùn)用專(zhuān)家打分和問(wèn)卷調(diào)查,以Y公司為實(shí)施案例,構(gòu)建出了獨(dú)特的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估體系。研究得出當(dāng)前Y公司互聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)鏈金融業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)整體處于較高的水平上,其中前三大主要影響因素為法律法規(guī)風(fēng)險(xiǎn),技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)和金融業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn),并對(duì)此提出了相應(yīng)的風(fēng)