基于擴(kuò)張期權(quán)的我國四大商業(yè)銀行操作風(fēng)險(xiǎn)研究.pdf

1、銀監(jiān)會根據(jù)巴塞爾協(xié)議Ⅲ確定的銀行資本和流動性監(jiān)管新標(biāo)準(zhǔn)，提高了我國商業(yè)銀行，特別是“系統(tǒng)重要性銀行”的資本充足率、杠桿率、貸款損失準(zhǔn)備等監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)，此舉有利于增加銀行業(yè)抵御風(fēng)險(xiǎn)的能力，促進(jìn)銀行業(yè)加快業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型。但是由于新的資本充足率標(biāo)準(zhǔn)遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于巴塞爾協(xié)議Ⅲ的有關(guān)監(jiān)管指標(biāo)，銀行是否能夠平衡風(fēng)險(xiǎn)管理，特別是操作風(fēng)險(xiǎn)管理方面的成本與收益的天平?
　　 本文即以上述問題為切入點(diǎn)，探討資本充足率與操作風(fēng)險(xiǎn)管理成本和收益的關(guān)系。首先根據(jù)歐美日商

2、業(yè)銀行操作風(fēng)險(xiǎn)損失的歷史數(shù)據(jù)，結(jié)合我國四大上市商業(yè)銀行操作風(fēng)險(xiǎn)事件的現(xiàn)狀，分析我國操作風(fēng)險(xiǎn)損失事件的性質(zhì)和成因，然后利用實(shí)物期權(quán)即擴(kuò)張期權(quán)模型，從操作風(fēng)險(xiǎn)管理角度，分析我國銀監(jiān)會對系統(tǒng)重要性銀行規(guī)定的遠(yuǎn)高于巴塞爾協(xié)議要求的資本充足率的經(jīng)濟(jì)合理性。具體內(nèi)容如下：
　　 緒論篇章大致回顧了巴塞爾委員會和國內(nèi)外學(xué)術(shù)界對操作風(fēng)險(xiǎn)的研究狀況，并給出了本文的安排和創(chuàng)新點(diǎn)。
　　 第二章主要是從定性方面介紹了操作風(fēng)險(xiǎn)的相關(guān)定義、業(yè)務(wù)線

3、、事件類型的分類(此分類是根據(jù)巴賽爾協(xié)議的有關(guān)規(guī)定來界定的)以及操作風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管資本金的計(jì)量方法。
　　 第三章是利用國際清算銀行公開數(shù)據(jù)、ORX數(shù)據(jù)庫和我國操作風(fēng)險(xiǎn)損失數(shù)據(jù)分析了國內(nèi)外操作風(fēng)險(xiǎn)的不同情況，認(rèn)為由于銀行經(jīng)營方式的差異導(dǎo)致了操作風(fēng)險(xiǎn)損失事件的差異。由于人為因素的原因，為避免操作風(fēng)險(xiǎn)低頻高損事件給銀行和經(jīng)濟(jì)社會帶來的嚴(yán)重影響，有必要對銀行資本充足率執(zhí)行更高的標(biāo)準(zhǔn)。
　　 第四章和第五章是基于擴(kuò)張期權(quán)的四大上市銀行