SF公司融資方案研究.pdf

1、2011年世界經(jīng)濟(jì)延續(xù)了上年度的復(fù)蘇態(tài)勢，但受自主增長動力不足、主權(quán)債務(wù)危機深化、全球通脹壓力加大、日本大地震、西亞北非局勢動蕩等多重因素影響，世界經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇勢頭有所減弱，國際市場需求低迷。國際環(huán)境中的這些因素與國內(nèi)要素成本上升、中小企業(yè)融資難等問題交織，使中國外貿(mào)企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營壓力和風(fēng)險明顯上升，外貿(mào)穩(wěn)定發(fā)展面臨很大困難。
　　當(dāng)實體經(jīng)濟(jì)的經(jīng)營舉步不前的時候，部分中小企業(yè)會把資金轉(zhuǎn)移到樓市和股市等投資品上，以求保持增長。企業(yè)生存壓力

2、的自我轉(zhuǎn)化，使SF公司也在維持主營業(yè)務(wù)發(fā)展的同時在商業(yè)房地產(chǎn)中做出了投資。因此，企業(yè)出現(xiàn)了大額流動資金的缺口。這就需要企業(yè)規(guī)劃融資，以保證公司正常經(jīng)營管理活動的資金需要。企業(yè)籌集資金的方案應(yīng)該遵循一定的原則，通過一定的渠道與方式去進(jìn)行。
　　首先，本文以中小外貿(mào)企業(yè)融資的基本理論，為主體研究部分提供必要的理論支撐。主要應(yīng)用到的理論內(nèi)容為:MM理論、企業(yè)融資的平衡理論、企業(yè)融資的信息不對稱理論等；以及國內(nèi)一些學(xué)者對具體融資背景下的具

3、體融資策略。
　　其次，文章敘述與總結(jié)了SF外貿(mào)公司的基本情況以及融資現(xiàn)狀，通過分析財務(wù)報告的數(shù)據(jù)和比率，獲知企業(yè)具有以融資來解決流動資金固化問題的基礎(chǔ)；分析企業(yè)融資的需求情況，明確SF公司此次融資的金額。再從財務(wù)規(guī)劃、內(nèi)源融資、直接與間接性外源融資和融資資源的儲備方面分析了企業(yè)的融資能力。基于對企業(yè)財務(wù)狀況、融資需求與能力的分析，SF公司可以設(shè)計出融資的可行性方案：即是通過銀行為主要融資渠道，短期與長期貸款相結(jié)合，以其他融資方式