基于利率市場(chǎng)化商業(yè)銀行貸款價(jià)格決定因素的研究.pdf

1、金融產(chǎn)品是為客戶提供服務(wù)，滿足客戶在資金方面的需求，它同一切其他的產(chǎn)品一樣，也有價(jià)格，一般以利率、匯率以及贊率等形式表現(xiàn)。但是，隨著我國(guó)加入WTO和市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體系的建立與深化，利率體制已經(jīng)越來(lái)越不適應(yīng)經(jīng)濟(jì)市場(chǎng)化和全球經(jīng)濟(jì)一體化的客觀要求，只有逐步推進(jìn)利率市場(chǎng)化，才能進(jìn)一步推進(jìn)我國(guó)銀行業(yè)的商業(yè)化改革，促進(jìn)銀行業(yè)與國(guó)民經(jīng)濟(jì)的良性互動(dòng)發(fā)展。 由于外幣貸款比人民幣貸款先行一步實(shí)行了市場(chǎng)化的利率，貸款定價(jià)自主權(quán)的回歸引發(fā)了各銀行之間激烈的價(jià)

2、格戰(zhàn)。這些競(jìng)爭(zhēng)往往少了一些理性，多了幾分盲目，不由使人擔(dān)憂起利率市場(chǎng)化條件下本幣貸款的前景。因此，加強(qiáng)對(duì)存貸款利率定價(jià)的研究，學(xué)會(huì)根據(jù)資產(chǎn)業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)度和客戶的貢獻(xiàn)度，靈活運(yùn)用價(jià)格策略參與市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)，形成自己獨(dú)特的目標(biāo)客戶市場(chǎng)，對(duì)于商業(yè)銀行具有極其重要的意義。 商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)是通過(guò)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的有效管理而創(chuàng)造價(jià)值，信貸業(yè)務(wù)是以本博利的經(jīng)營(yíng)行為，發(fā)放貸款就避免不了風(fēng)險(xiǎn)，但這個(gè)風(fēng)險(xiǎn)必須是可控的，風(fēng)險(xiǎn)與收益相匹配是基本的原則。所以，對(duì)客戶的風(fēng)險(xiǎn)

3、進(jìn)行評(píng)價(jià)與管理是商業(yè)銀行十分重要的工作之一。 本文的寫作目的就是提示商業(yè)銀行的從業(yè)人員，利率市場(chǎng)化的改革必然導(dǎo)致傳統(tǒng)優(yōu)質(zhì)客戶貸款利率的下降，商業(yè)銀行應(yīng)該調(diào)整經(jīng)營(yíng)重心，逐步建立起符合自身特點(diǎn)的目標(biāo)客戶市場(chǎng)，科學(xué)合理地確定貸款定價(jià)：為了應(yīng)對(duì)未來(lái)市場(chǎng)的激烈競(jìng)爭(zhēng)，商業(yè)銀行必須建立適應(yīng)利率市場(chǎng)化要求的信貸資會(huì)定價(jià)與調(diào)整機(jī)制，根據(jù)自己的經(jīng)營(yíng)取向和風(fēng)險(xiǎn)承受能力確定融資對(duì)象，從而確保所賺取的收益足以覆蓋所承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)成本。 作者認(rèn)為，在貸

4、款定價(jià)中，我國(guó)商業(yè)銀行應(yīng)該逐步建立起“以經(jīng)濟(jì)增加值(EVA)等于零時(shí)的保本利率為下限，充分考慮客戶風(fēng)險(xiǎn)及銀一客整體關(guān)系”的貸款定價(jià)機(jī)制。以此為指導(dǎo)，商業(yè)銀行貸款定價(jià)的基本模式為： 貸款目標(biāo)利率=資會(huì)成本率+經(jīng)營(yíng)成水率+稅負(fù)成本率+預(yù)期損失率+經(jīng)濟(jì)資本回報(bào)+經(jīng)濟(jì)增加值目標(biāo)收益+/-競(jìng)爭(zhēng)性浮動(dòng)在論文中對(duì)貸款定價(jià)公式中涉及的各個(gè)因素進(jìn)行了逐一分析，其中的風(fēng)險(xiǎn)成本是貸款定價(jià)中的關(guān)鍵和難點(diǎn)。風(fēng)險(xiǎn)成本包括預(yù)期損火和非預(yù)期損失。預(yù)期損失是損失